سرايا - إن الاستثمار في الأسواق الناشئة هو عبارة عن وسيلة لاستثمار أموالك في الدول التي تشهد ونمواً صناعياً واقتصادياً سريعاً، ولكن اقتصادها ليس متطور بالكامل. وتوجد بعض الأمثلة على تلك الأسواق الناشئة: روسيا والبرازيل ومصر والهند وإندونيسيا والصين وتركيا وفيتنام وجنوب أفريقيا. يُمكن للاستثمار في تلك الأسواق الناشئة أن يُحقق عوائد عالية، حيث إن هذه الدول لديها القُدرة على أن تصبح أكثر ازدهارًا وتأثيرًا في الاقتصاد العالمي.

آفاق جديدة للتوسع الاستثماري

تعد الأسواق الناشئة، التي تضم أكثر من 80% من سكان العالم، من المساهمين الرئيسيين في التنمية الاقتصادية العالمية، حيث تمثل حوالي 80% من نمو الناتج المحلي الإجمالي في جميع أنحاء العالم ويتم تداول أسهم تلك الأسواق بقوة في البورصات العالمية. حيثُ إن العديد من الأسواق الناشئة الأخرى أظهرت نموًا كبيرًا في الآونة الأخيرة. وغالبا ما يكون تقدمها نتيجة للتقدم في كل من التعليم والتكنولوجيا، إلى جانب تنفيذ سياسات أكثر ملاءمة للسوق. يقدم سرد النمو هذا فرصًا كبيرة للشركات التي تقع في هذه الأسواق أو تمارس أعمالًا فيها.

بالمقارنة مع الشركات في الأسواق المتقدمة، فإن العديد من الشركات في الأسواق الناشئة لديها القدرة على رؤية نمو سريع في الأرباح. ويرجع ذلك إلى ارتفاع مستويات المعيشة داخل أسواقها المحلية وزيادة الطلب العالمي. هناك طرق مختلفة للاستثمار في الأسواق الناشئة، مثل شراء الأسهم الفردية أو صناديق الاستثمار المشتركة أو صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) أو السندات أو السلع. ولكل خيار من هذه الخيارات مزاياه وعيوبه، اعتمادًا على أهداف المُستثمر وقدرته على تحمل المخاطر والآفاق الزمني.

لكن بالرغم من ذلك، فإن الاستثمار في الأسواق الناشئة ينطوي أيضًا على أخطار عالية، حيث قد تواجه هذه البلدان عدم الاستقرار السياسي، والاضطرابات الاجتماعية، وتقلبات العملة، والفساد، والكوارث الطبيعية، وغيرها من التحديات التي يمكن أن تؤثر على أدائها الاقتصادي.

فرص اختيار الأسهم

لتحقيق تنويع واسع النطاق في الأسواق الناشئة، يحتاج المستثمرون إلى أن يكونوا مستعدين للاستثمار في الشركات الصغيرة والمتوسطة، لأن شركات الأسواق الناشئة ذات رأس المال الكبير تقع في الغالب في قطاعي تكنولوجيا المعلومات والخدمات المالية. ليس بالضروري أن يحظى كل استثمار في الأسواق الناشئة بالنجاح.

كما أن العثور على الجواهر الخفية في عالم الشركات الصغيرة والمتوسطة ليس بالأمر السهل أو البسيط. يتطلب الكثير من البحث والوصول العالمي. ولكن بالنسبة لأولئك الذين لديهم القدرات، فإن المكافآت المحتملة كبيرة. بمعنى آخر، نعتقد أن الأسواق الناشئة تعد مكانًا رائعًا للمديرين النشطين لإظهار مهاراتهم.

 مزايا تنويع المحفظة للمستثمرين

يوفر الاستثمار في أسهم الأسواق الناشئة مزيجًا فريدًا من المخاطر والفرص التي يمكن أن تعزز وجود محفظة استثمارية متنوعة. من المعتقد بشكل عام أن الاستثمارات في الأسواق الناشئة تحمل أخطار أكبر مقارنة بتلك الموجودة في الأسواق المتقدمة. في الواقع، على مدى السنوات العشرين الماضية، أظهر مؤشر MSCI للأسواق الناشئة تقلبات أكبر من مؤشر MSCI العالمي، الذي يمثل أسهم الأسواق المتقدمة. ويستند هذا إلى الانحراف المعياري للعائدات الشهرية كمقياس للتقلب. ومع ذلك، خلال نفس الإطار الزمني، حقق مؤشر MSCI للأسواق الناشئة عوائد أكبر من مؤشر MSCI العالمي. في حين أن هذا قد لا يكون مفاجئا، فإن ما قد يدهش المستثمرين هو حقيقة أنه خلال العقدين الماضيين، كانت المحفظة التي تجمع بين المؤشرات من الأسواق الناشئة والمتقدمة على حد سواء ستحقق عوائد أعلى من المحفظة التي تتكون فقط من الأسواق المتقدمة. كل هذا، مع زيادة طفيفة فقط في التقلبات.

كيف يمكن للاستثمار في الأسواق الناشئة أن يفيدك؟

إن الاستثمار في الأسواق الناشئة، التي تتمتع بإمكانات نمو عالية، يمكن أن يؤدي إلى عوائد أعلى من خيارات الاستثمار التقليدية. يمكنك تحقيق أهداف الاستثمار الخاصة بك بشكل أسرع من خلال التخطيط لاستراتيجياتك الاستثمارية بشكل جيد. وأيضًا، بمساعدة المستشارين الماليين، يمكنك اتخاذ قرارات أكثر ذكاءً وإدراج الأسواق الناشئة ومشروعاتها الصغيرة والكبيرة على حدٍ سواء في خطتك الاستثمارية. وإذا كنت لا تستطيع تحديد السوق المناسبة لمتطلباتك فيمكنك أن تستعين بمستشارين ماليين حيثُ يمكن للمستشارين مساعدتك على فهم الوضع الاقتصادي وتحديد المخاطر التي تنطوي عليها ومطابقة هذه الاستثمارات مع أهدافك المالية ورغبتك في المخاطرة.

الخلاصة

وبينما نعود من استكشافنا للأسواق الناشئة، نتوقف مؤقتًا لوزن الموازين. فمن ناحية، نرى إمكانات نمو عالية وفرص تنويع وفوائد من حيث التكلفة. وعلى الجانب الآخر تكمن مخاوف حقيقية تحيط بعدم الاستقرار السياسي، ومخاطر العملة، والتقلبات الاقتصادية. ومع ذلك، تذكر دائمًا، أنه على الرغم من أن النصائح المالية يمكن أن تكون لا تقدر بثمن، إلا أن بإمكانها ان تكون خاطئة في بعض الأحيان. اعتمادًا على معرفتك المالية ومستويات تحمل المخاطر، قد تكون الاستثمارات الموجهة ذاتيًا هي المسار الأكثر ملاءمة لك. يمكن أن يكون الاستثمار في الأسواق الناشئة نجمًا في محفظتك الاستثمارية، ولكن كل فرصة تحتاج إلى تقييم شامل.